I følge et utkast til red herring prospectus (DRHP) innlevert på søndag, inkluderer den foreslåtte børsnoteringen utstedelse av nye aksjer verdt opptil Rs 500 crore og et tilbud for salg (OFS) på opptil Rs 132 crore fra promotørene og en annen selgende aksjonær.
Promotorene for salg av aksjer gjennom OFS er C Bharanikumar, Pradeep Chandrasekaran, Prasath Chandrasekaran, Sabarinathan Anbalagan, Hari Sudhan A, Nithin Arumugam, P Anbalagan og P Arumugam, mens Palaniappan Ramalingam er den andre selgende aksjonæren.
Det Coimbatore-baserte selskapet kan også vurdere en tildeling før børsnotering på opptil Rs 100 crore i samråd med sin ledende bookrunner. Dersom plasseringen fullføres, vil størrelsen på den nye emisjonen reduseres tilsvarende.
I følge markedskilder er IPO-størrelsen 1100-1300 crore Rs.
Inntektene fra den nye emisjonen vil inkludere Rs 150 crore for å delvis finansiere kapitalutgifter for andre fase utvidelse av produksjonsanlegget i Mundra, Gujarat, Rs 250 crore for å betale tilbake gjeld og de resterende midlene til generelle bedriftsformål, ifølge utkast til dokumenter.
Eswari Global Metal Industries, etablert i 1987, er et integrert polymetall- og avfallsresirkulerings- og verdiskapende produksjonsselskap som driver med resirkulering av ikke-jernholdige metaller, plast og e-avfall. Produserer verdiøkende produkter, inkludert rent bly og blylegeringer, aluminiumslegeringer, kobberblokker, tinnprodukter og plastpellets, og betjener industrier som batteriproduksjon, bilindustri og industri.
Selskapet driver, gjennom seg selv og sine datterselskaper, ni produksjonsanlegg i Karnataka og Tamil Nadu med en total installert kapasitet på 165 106 tonn per år (MTPA) per 31. desember 2025.
For de ni månedene som ble avsluttet i desember 2025, rapporterte selskapet omsetning på Rs 1.401,5 crore og et nettoresultat på Rs 839 millioner.
DAM Capital Advisors, ICICI Securities og Motilal Oswal Investment Advisors er de bokførende hovedforvalterne for emisjonen og KFin Technologies er registrator.